Em LittleBigPlanet, o jogador controla um pequeno personagem chamado 'Sackboy' (ou, por escolha a Sackgirl), devido à sua aparência e material (uma espécie de saco humano), que pode correr e saltar, manipular objetos por enforcamento ou arrastando-os para empurrá-los. O jogador utiliza estas habilidades de várias maneiras: para brincar e explorar os ambientes que vêm com o jogo, que traz característica de elementos plataformas como saltar, empurrar, agarrar e que fazem uso do jogo com uma física robusta; para criar os seus próprios conteúdos, tais como uma simples colocação em abertura ou encerramento de níveis, além de usar o editor de níveis para criar, destruir, editar e manipular os próprios níveis, finalmente, para partilhar criações, ao publicar itens, tais como os níveis e os objetos com a comunidade online, e jogar on-line essas criações com outras pessoas. Estes três modos são descritos apenas pelo título da Tagline: Play. Criar. Share.
O jogador começa dentro do seu próprio "pod", um espaço pessoal de onde eles podem acessar os três modos de jogabilidade, e decorar o quarto com autocolantes e condecorações. Inicialmente, apenas quando o modo de reprodução estiver disponível é que o jogador deve preencher alguns tutoriais, narrado pelo ator "Stephen Fry", uma vez que os princípios básicos são dominados, o jogador é livre para jogar o resto do jogo, depois de ter completado os tutoriais.